Dalla «banca del futuro» a 12 anni di carcere: come Alex Mashinsky ha ingannato milioni di depositanti (Celsius Network)

Celsius Network prometteva ai propri clienti che le loro cripto-attività sarebbero state più al sicuro che in banca, e pagava sui depositi interessi che nessun istituto finanziario tradizionale poteva offrire. Al culmine, nell'autunno 2021, la piattaforma gestiva attività per circa 25 miliardi di dollari ed era diventata uno dei maggiori prestatori di criptovalute al mondo. Il 12 giugno 2022 è crollato tutto: la piattaforma ha congelato i prelievi, sotto blocco sono finiti 4,7 miliardi di dollari di beni dei clienti e in seguito si è scoperto che il fondatore Alex Mashinsky si era prelevato personalmente 8 milioni di dollari e aveva manipolato per anni il prezzo del proprio token CEL.

La fiducia dei clienti Celsius l'aveva costruita sull'immagine di una «banca del futuro per le criptovalute»: Mashinsky conduceva di persona sessioni pubbliche settimanali di domande e risposte, convincendo il pubblico dell'affidabilità della piattaforma e della sostenibilità di rendimenti così alti. Quell'esposizione pubblica dava un'impressione di trasparenza, mentre in realtà nascondeva la situazione reale dell'azienda.

Dietro le quinte, Celsius collocava il denaro dei clienti in strategie rischiose — prestiti, protocolli DeFi e posizioni speculative — senza rivelare ai clienti il livello effettivo di rischio. Parallelamente, per anni la dirigenza ha portato avanti un programma di sostegno artificiale del token CEL: centinaia di milioni di dollari spesi per riacquistarlo sul mercato aperto e spingerne il prezzo verso l'alto, e una parte di quel denaro — secondo gli inquirenti — proveniva dai depositi dei clienti, che non ne erano stati informati.

Quando nella primavera del 2022 il mercato delle criptovalute ha cominciato a cadere rapidamente (in particolare sull'onda del crollo di Terra/LUNA), Celsius è finita nella trappola delle proprie scommesse rischiose. Il 12 giugno 2022 la piattaforma ha congelato tutti i prelievi invocando «condizioni di mercato estreme»; sotto blocco sono finiti 4,7 miliardi di dollari di attività. Poche settimane dopo l'azienda ha avviato la procedura di insolvenza.

Le indagini hanno accertato che poco prima del blocco Mashinsky si era prelevato personalmente circa 8 milioni di dollari, mentre continuava ad assicurare pubblicamente ai clienti l'affidabilità della piattaforma. Nel dicembre 2024 si è dichiarato colpevole di frode in materia di commodities e di strumenti finanziari e nel maggio 2025 il tribunale lo ha condannato a 12 anni di reclusione, a una sanzione pecuniaria di 50.000 dollari e alla confisca di 48,4 milioni di dollari.

Pubblicato il 15 giugno 2025